一天早上，小魚吃驚地看見在蝌蚪尾巴的兩邊長出了一對腿。小魚問蝌蚪為什麼他會有腿。
“我不是魚，我是一隻蝌蚪，一隻年幼的青蛙。以後，等我長大了，我就不再呆在這兒了。”蝌蚪回答說。
“你說謊！”小魚說。
“如果你不相信，就等著瞧吧！”蝌蚪說。
小魚已經三天沒有看見蝌蚪了，他很擔心。為了尋找朋友，他搜尋了每一個地方，蝌蚪能去哪兒呢？ 幾天以後，蝌蚪又出現了。小魚非常高興，可是他又吃了一驚，蝌蚪又長出了一對腿，哦，還有，尾巴也變短了。
“這幾天你到什麼地方去了？”小魚問。
“我去陸地上了，我不是告訴你我在這兒呆不長嗎？看，現在我有四條腿了。不久我就要長期在地上生活了。”蝌蚪說，“現在請不要再叫我蝌蚪，就叫我青蛙吧。再見了，魚！”
小魚眨眨眼睛，被他朋友的話搞糊塗了。他不能相信聽到和看到的，因為從前他的朋友能像魚一樣游泳，從前他沒有腿，而現在卻不是這樣了。
小魚獨自留在池塘裡，最後，他變成了一條大魚。
一天，當這條魚在池塘裡游水尋找食物的時候，一隻青蛙跳進水裡。他就是魚的老朋友。看到朋友，魚非常高興。
“你去哪兒啦？”魚問。
“我一直在陸地上。”青蛙說，並且把他在陸地上遇到的事情告訴魚。
魚聽了青蛙的故事後，問：“在那邊誰是你的朋友呀？”
“我能好多朋友，像牛啦，鳥啦，貓啦，還有其它許多動物。”青蛙說。
“我能跟你去陸地嗎？我想見見他們。”魚說。
“那怎麼行！你在陸地上不能呼吸，你會死的。”青蛙解釋說。
“可是我想去看看牛啦，鳥啦，還有別的你剛才告訴我的朋友們。”魚請求道。
“你不必親自去，我給你說說不就行了。”青蛙說。於是青蛙向魚講了許多他的陸地朋友的事。魚試著想象那些動物的樣子，但是他總是不滿意。
“你在陸地上還看見什麼別的嗎？”魚又問。
“還有人，有孩子，有玩具和別的許多東西。”青蛙繼續說。
他們一直聊到晚上。魚很不開心，因為他不能去陸地上看這些奇怪的事，這天晚上他失眠了。他滿腦子都是白天聽到的各種各樣的事情。
第二天早上，魚去尋找食物。忽然，他看見水面上天空飛鳥的倒影。他太想看看鳥了，就鼓起勇氣試著跳到河岸上。魚一縱身跳上了岸。但是在他睜開眼睛之前，他已經喘不過氣了。他開始呻吟起來。算他走運，青蛙正好在附近找吃的。
青蛙馬上跳到奄奄一息的魚的身邊。他一點也沒耽擱，把大魚拉進池塘裡。魚一進水，立刻甦醒了。他很驚訝，問青蛙發生了什麼事。
青蛙微笑著說：“我跟你說過，你不能到陸地上去。不管你是在陸地上還是在水裡都沒關係，一切都是美好的，美麗的，為什麼你不願意聽我的話！”
“可是隻呆在這兒我覺得不滿意。”魚繼續說。
“你應該滿足了，”青蛙勸魚說：“沒有多少生命能像你一樣呆在水裡。”
魚笑了，高興地在水草間游來游去，他認識到他的朋友說的是真的。